業(yè)內人士表示,目前,我國消費金融領域競爭非常激烈,除了少數(shù)銀行系的公司外,大多還處于業(yè)務摸索階段。未來,伴隨監(jiān)管趨嚴,消費金融公司的經(jīng)營模式面臨轉型或者調整,應更重視合規(guī)經(jīng)營和消費者權益保護。同時,適度、全面和有效的金融監(jiān)管是提高市場效率和防范金融風險的基礎。對于非持牌機構,專家建議,可以專注于垂直化消費場景或者消費品類,同樣也會有廣闊前景。

2009年,消費金融公司試點啟動,截至目前,持牌消費金融公司已達20余家。電商系、銀行系、互聯(lián)網(wǎng)公司都加入到消費金融的競爭格局中。對于網(wǎng)貸機構,按照合規(guī)要求,其平臺資產(chǎn)項目轉向小額分散,因此,拓展消費金融業(yè)務成為其轉型的良好契機。

逐鹿消費金融藍海

2010年,國內首批4家消費金融公司獲批成立,且其中3家擁有銀行系背景,分別為北京銀行、成都銀行、中國銀行,而捷信消費金融公司是唯一的外商獨資企業(yè)。直到2013年9月,銀監(jiān)會將消費金融公司試點地區(qū)擴大到10個城市,第二批獲得牌照的消費金融公司中已經(jīng)開始出現(xiàn)蘇寧、海爾等零售、制造企業(yè)的身影。

作為市場參與者,無論是銀行系、還是電商系,無論持牌與否,都感受到了市場的火熱。消費金融領域競爭非常激烈,但大家的定位、能力優(yōu)勢各有不同。銀行系具備資金優(yōu)勢,但風控、營銷、運營、科技研發(fā)能力相對比較弱。目前,除了少數(shù)銀行系的公司外,大多還處于業(yè)務摸索階段。

2016年,國家鼓勵金融機構創(chuàng)新消費信貸產(chǎn)品,為消費金融發(fā)展提供了良好的政策環(huán)境;同年9月,杭州G20峰會發(fā)布《G20數(shù)字普惠金融高級原則》,提出降低金融服務門檻,并通過產(chǎn)品創(chuàng)新、技術支持、消費者教育、數(shù)字征信和身份識別等方式營造普惠金融生態(tài)體系,為消費金融發(fā)展提供保障。國家層面的經(jīng)濟增長策略從投資驅動模式逐步轉變到消費拉動,整體消費也從過去的生活必需品消費向個性化、品牌化、娛樂化升級,消費的層次和空間更加多元,年輕人越來越接受超前消費的觀念。同時,移動互聯(lián)網(wǎng)和移動支付大爆發(fā),在技術環(huán)境上為互聯(lián)網(wǎng)場景化的小額高頻的信貸服務創(chuàng)造了有利條件,這些都為中國消費金融未來的發(fā)展創(chuàng)造了有利條件和廣闊的空間。

發(fā)力布局消費場景

業(yè)內人士認為,消費金融業(yè)務以場景取勝,其優(yōu)勢核心是場景的獲客能力,但不同主體有各自的優(yōu)勢劣勢。

比如,電商系的消費金融公司可依賴閉環(huán)的電商生態(tài)數(shù)據(jù)和風控能力,但客群與信用卡重疊度較高,長期產(chǎn)品收益性需要關注。上世紀60年代的線下零售時代已經(jīng)做過探索,當時信用卡剛起步,市場上最具競爭力的就是百貨公司, 美國的西爾斯(Sears Roebuck)和日本的伊勢丹(ISETAN)等百貨公司都拓展了信用卡業(yè)務,但由于研發(fā)投入太大,在自身平臺獲客到達瓶頸后,經(jīng)營難以為繼,在5年到10年之后都相繼退出。對于電商系的金融科技公司,平臺和自營業(yè)務如何進行戰(zhàn)略定位,是個值得觀察和思考的戰(zhàn)略命題。

再來看非持牌的互聯(lián)網(wǎng)公司,除了少數(shù)公司在細分場景領域外,目前很多的企業(yè)還處在粗放經(jīng)營階段,利用高定價覆蓋高風險。據(jù)統(tǒng)計,從平臺消費金融業(yè)務布局來看,超過七成的平臺以個人小額信貸、個人消費貸款和綜合消費分期切入,標的信息中多以日常消費、消費分期、個人消費貸款等描述借款用途,而在77家樣本平臺中,有具體消費場景布局(指有與場景對應的借款方案或標的)的平臺數(shù)量僅有19家。目前最受平臺青睞的是汽車消費金融場景,這主要和汽車金融市場火熱及汽車相關服務多有關,除了分期購車、以租代購等常見產(chǎn)品外,也有平臺推出車險、車位和加油等汽車垂直細分領域的消費金融產(chǎn)品。此外,也有較多平臺布局教育、醫(yī)美、家裝和農業(yè)場景。

未來,伴隨監(jiān)管趨嚴,消費金融公司經(jīng)營模式面臨轉型或者調整。非持牌機構可以專注于垂直化消費場景或者消費品類,做到“小而美”,同樣也會有廣闊前景。

行業(yè)應適度有效監(jiān)管

近期,包括整頓現(xiàn)金貸在內的一系列政策出臺,表明了金融監(jiān)管層“健全金融監(jiān)管體系,守住不發(fā)生金融系統(tǒng)性風險”的決心,同時也是全國金融工作會議要求的防控金融風險的具體體現(xiàn)。

消費金融機構服務的是傳統(tǒng)金融難以覆蓋的人群,如何實實在在地服務社會大眾?適度、全面和有效的金融監(jiān)管是保護消費者基本權益、促進金融創(chuàng)新、降低交易成本、提高市場效率和防范金融風險的基礎,消費金融機構應更重視合規(guī)經(jīng)營和消費者權益保護。合規(guī)經(jīng)營就是堅持持牌經(jīng)營,按照監(jiān)管要求嚴格自律,規(guī)范產(chǎn)品設計和業(yè)務開展,組建起經(jīng)驗豐富的風控團隊,提供安全、體驗好的信貸服務。更加注重消費者權益保護,保障消費者的知情權,尊重消費意愿,提供消費者自主選擇權,利用科技能力切實提升綜合能力、提升服務水平,為消費者提供更便捷、更高效、更實惠的消費金融服務。

消費金融是踐行普惠金融的重要方式,資產(chǎn)延伸和征信風控需雙管齊下。在資產(chǎn)延伸環(huán)節(jié),一方面通過消費場景細分,深入挖掘細分領域市場,獲取市場份額;另一方面通過尋求外部合作快速布局資產(chǎn)端,線上與各分期平臺合作,線下與各汽車經(jīng)銷商、醫(yī)美機構、家裝機構等達成合作。在征信風控環(huán)節(jié),既要關注借款人信息保護,為征信風控各環(huán)節(jié)參與方取得借款人授信,又應在場景氛圍濃厚且借款金額較小的場景中以個人信用分數(shù)切入,盡可能減少風控信審環(huán)節(jié),提高服務效率。